¿Cuáles son los componentes clave de un estado de flujos de efectivo?

Una empresa se esfuerza por generar más dinero de lo que está gastando. Un estado de flujo de caja muestra los componentes clave de ingreso que entran y los gastos detallados que salen cada mes. Cuando un estado de cuenta muestra más ingresos que gastos, la empresa tiene un flujo de caja positivo y está en condiciones de reducir su deuda, adquirir más bienes o quizás incluso otra compañía. El efectivo es rey y el flujo de caja positivo hace que una empresa parezca fuerte en los ojos de un accionista o inversor.

El componente operativo de las actividades es fundamental en un estado de flujo de efectivo. Esto refleja el éxito del modelo de negocio de la empresa mostrado a través de una hoja de cálculo mensual si la empresa es capaz de obtener un beneficio en un plazo determinado. Las pérdidas en el estado de flujos de efectivo son una indicación probable que la empresa va a experimentar dificultades financieras y no estará en condiciones de hacer inversiones o compras para el crecimiento de la empresa.

Las actividades de inversión son consideradas un componente clave, ya que pueden ser un gasto considerable en un estado de flujo de efectivo en la adquisición de equipos, acciones, bienes u otros activos a largo plazo. El componente de inversión puede ser engañoso, ya que sólo refleja la cantidad pagada en efectivo, no refleja ninguna financiación. Si una empresa para comprar el equipo por US$500.000, sólo pagó US$50.000 de su propio dinero, sólo US$50.000 se mostrarán en el componente de inversión del estado de flujos de efectivo en el mes en que se pagó, y el resto se refleja en las actividades de financiación. Puede aparecer, por lo tanto, que el costo del equipo fue de sólo de US$50.000. Las notas de apoyo aclaran las cifras en el estado de flujos de efectivo.

De vez en cuando, una empresa puede necesitar un préstamo o financiamiento. Los préstamos externos que tienen que ser pagados por la compañía, las ventas de acciones ordinarias o dividendos pagados se reflejan en el componente de financiación de las actividades del estado de flujos de efectivo. Las actividades de financiación son un componente clave de un estado de flujos de efectivo, ya que afectan al resultado final de la ganancia o pérdida.

Hasta que el ingreso comienza a fluir, una empresa puede encontrar que está gastando más de lo que recibe y cada mes el estado de flujos de efectivo refleja una pérdida. La empresa llega a su punto de equilibrio cuando los ingresos se estabilizan y la empresa es capaz de cubrir todas sus obligaciones de pago. Si la sentencia está precisamente prevista en sus presupuestos de ingresos y de operación, de inversión y de financiación, la empresa debe seguir incurriendo en un beneficio después de su crucial punto de equilibrio en el estado de flujos de efectivo.